Riesgos regulatorios y eficacia del sistema antilavado en las casas de cambio: evidencia empírica desde Lima Norte

Abstract

El lavado de activos constituye una de las manifestaciones más complejas de la criminalidad económica contemporánea, debido a su capacidad para infiltrarse en diversos sectores de la economía formal mediante el uso de mecanismos financieros aparentemente legítimos. Entre los sectores particularmente vulnerables a este fenómeno se encuentran las casas de cambio, cuya actividad de compra y venta de divisas puede ser utilizada como instrumento para introducir recursos ilícitos en el sistema económico. El presente capítulo analiza los riesgos regulatorios asociados al funcionamiento de las casas de cambio en el Perú y evalúa la eficacia del sistema antilavado aplicado a estas entidades a partir de evidencia empírica obtenida en el distrito judicial de Lima Norte. La investigación se desarrolla mediante un enfoque sociojurídico de carácter descriptivo-explicativo que combina el análisis normativo con la aplicación de encuestas a operadores jurídicos especializados en la investigación del delito de lavado de activos. Los resultados evidencian que existe una percepción generalizada entre los profesionales del sistema de justicia respecto a la vulnerabilidad de las casas de cambio frente a actividades de legitimación de capitales ilícitos. Asimismo, se identifica la necesidad de fortalecer los mecanismos de supervisión institucional, particularmente en lo relativo a la verificación del origen del capital, la identificación de los socios o propietarios y la evaluación de sus antecedentes judiciales. El capítulo concluye que la regulación vigente presenta limitaciones que afectan la eficacia del sistema de prevención del lavado de activos, lo que hace necesario implementar reformas normativas orientadas a fortalecer la supervisión financiera y la transparencia en el funcionamiento de estas entidades.